1935年，听闻父亲方玉龙的死讯，方云天告别了日本的留学生涯(yá )，回到中国上海，准备接管父亲方玉龙的拜把子兄弟高信义暂时托管的家族事业，偶遇的沈如画和方云天在互相斗气逗乐中(zhōng )互生好感。在沈如画的父亲沈富贵的安排下(xià )，两(liǎng )人成亲，高文轩大受打击。方云天旧日(rì )恋人日(rì )本女孩川岛云子随同父亲来到上海寻找方云天，当(dāng )她得知方云天(tiān )已经成亲，伤心欲绝(jué )。方云天跟高文轩兄弟反目，争霸上海滩。川岛云子的父亲来到中国利用女儿与方云天等展开一幕幕(mù )惊心动魄的谍战较(jiào )量。最后，方云天在危难时局下带着沈如画参加了抗战。